2025年6月12日,万科发布公告称,公司通过集中竞价交易方式已完成所有 A 股库存的出售,出售股份数量为7295.6万股,占公司总股本的比例为0.61%🥑🍑🥑👞,出售所得资金总额为4.79亿元,成交均价为 6.57 元/股💔👝🩲🥬。6月6日🤬🩲,公司发布公告称💓,第一大股深铁集拟向公司提不超过30亿元借款🥥🍑🍆,借款利率为2.34%🍏🧡,此次借款系公司年内第五次获得深铁集团借款。公司5月及1-5月销售规模有所收缩💋🍎👠😻🩳,销售单价有所提升。公司积极借助大宗交易🍆💓👡👿、REITs发行、金融支持政策等化解经营压力。惟其艰难🍌💔🍍,方显勇毅,我们期待万科能够安全穿越周期,构筑房企发展新模式🧅👢,我们下调2025-2026并新增2027年盈利预测,预计2025-2027年公司归母净利润分别为-73.22🍇🧅、5.57、13.14亿元(原值-19.92🍒、17.51亿元),EPS分别为-0.61、0.05、0.11元🧡🧄👝🍆,当前股价对应2026-2027年PE估值为140.7💖、59.7倍;考虑到公司业绩释放存在不确定性👅🤍🍋🤬,下调至“中性”评级💝🥥💟👗。
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美国银行强调惠而(er)浦公司的“竞争阻力(li)正在减弱”,认为随着竞争(zheng)对手面(mian)临更高的进口成本、供应链摩擦(ca)和利润压力,惠而(er)浦有望从中受益。
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库存方面,上周甲醇到港量46.03万吨(dun),环比继续提(ti)升,落入非显性库存量(liang)较大,但江苏与华南地区下游提货量略有缩减(jian),港口库(ku)存继续回升,本周计划到港量回落,五月伊朗减(jian)产有所体现,港口或由累(lei)库转为(wei)去库,同时随着(zhe)中(zhong)东局势的升级,伊朗货源出口预期下修,7月进口量或(huo)低于预期,需关注(zhu)近期中东地区装船情况。
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